内存涨价冲击面板业 三星LG推迟OLED扩产
内存涨价的冲击波正从手机整机传导到上游面板行业。市场研究机构 Counterpoint Research 本周指出，受内存供应短缺、价格飙升影响，三星显示（Samsung Display）与 LG 显示（LG Display）正在推迟或缩减面向智能手机的第六代显示新技术投资。AI 数据中心对内存的旺盛需求推高了手机厂商的物料采购成本，最终波及面板厂的投资节奏。
压力有多大？Counterpoint 的数据显示，今年第三季度 DRAM 价格较去年同期上涨约 3.5 倍。美国市场上主流直板手机的零售价已经至少上涨 100 美元，几乎没有进一步提价的空间。厂商为了保住利润，要么继续涨价，要么调整屏幕等配置，面板厂投建新技术的动力随之减弱。
具体到产能布局：三星显示的手机 OLED 主要产自忠清南道牙山的 A2、A3 工厂，如今重新推进牙山 A7 厂的投资，路线图为 2027 年启动设备投资、2028 年引入主要设备、2029 年投产——这座工厂 2017 年曾动工，2021 年停摆至今。LG 显示则维持今年 4 月公布的 1.106 万亿韩元（约 8.5 亿美元）OLED 新技术投资计划，在坡州 AP5 产线建设第六代 OLED 新技术设施。
不过有业内人士直言，当前的技术投资力度达不到市场预期，「只能根据需求来调整节奏」。Counterpoint 分析师 Jayden Lee 预计，内存涨价正在成为新技术导入和相关资本开支的逆风，2027 年全球显示行业资本开支将比 2026 年减少 49％。
这一增一减之间，行业的景气转换一目了然：Counterpoint 此前的研究显示，2026 年全球显示设备开支在八代半 IT OLED 产线投资带动下同比大增 61％，而 2027 年将骤降至约 55 亿美元。显示行业在经历一轮扩产高峰后，正迅速转入收缩周期。
编译自 BusinessKorea，原标题："DRAM Price Surge Slows OLED Investment"
